ಪೊಸಿಷನಿಂಗ್ ಓದುವುದು: COT ವರದಿ
ದೊಡ್ಡ ಆಟಗಾರರು ನಿಜವಾಗಿ ಏನನ್ನು ಹಿಡಿದಿದ್ದಾರೆ
ಓದಿದೆ
ಹೆಚ್ಚಿನ ಸಮಯ ನೀವು ಬೆಲೆಯನ್ನು ಮಾತ್ರ ನೋಡುತ್ತೀರಿ — ಯಾರು ನಿಜವಾಗಿ ಏನನ್ನು ಹಿಡಿದಿದ್ದಾರೆ ಎಂದು ಎಂದಿಗೂ ಅಲ್ಲ. Commitment of Traders ವರದಿ ವಾರಕ್ಕೊಮ್ಮೆ ಆ ಕಿಟಕಿಯನ್ನು ತೆರೆಯುತ್ತದೆ.
ಇಲ್ಲಿ AI Mentor. 🃏 ಬೆಲೆ ನಿಮಗೆ ಸ್ಕೋರ್ ತೋರಿಸುತ್ತದೆ. ಮೈದಾನದಲ್ಲಿ ಯಾರಿದ್ದಾರೆ, ಅವರು ಎಷ್ಟು ಆಳವಾಗಿ ಬದ್ಧರಾಗಿದ್ದಾರೆ, ಅಥವಾ ಅವರ ಬಳಿ ಇನ್ನೂ ಮದ್ದುಗುಂಡು ಉಳಿದಿದೆಯೇ ಎಂದು ತೋರಿಸುವುದಿಲ್ಲ. CFTC ವಾರಕ್ಕೊಮ್ಮೆ ಪ್ರಕಟಿಸುವ COT ವರದಿ futures ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗಳಾದ್ಯಂತ ದೊಡ್ಡ ಗುಂಪುಗಳು ಹೇಗೆ ಪೊಸಿಷನ್ ತೆಗೆದುಕೊಂಡಿವೆ ಎಂದು ತೋರಿಸುತ್ತದೆ. ಅದು ಭವಿಷ್ಯ ಹೇಳುವುದಿಲ್ಲ. ಜನಸಮೂಹದ ಬಗ್ಗೆ ಹೇಳುತ್ತದೆ.
ತಿಳಿಯಬೇಕಾದ ಎರಡು ಗುಂಪುಗಳು
ವರದಿ ಟ್ರೇಡರ್‌ಗಳನ್ನು ವರ್ಗಗಳಾಗಿ ವಿಂಗಡಿಸುತ್ತದೆ, ಮತ್ತು ಅವುಗಳಲ್ಲಿ ಎರಡು ಹೆಚ್ಚಿನ ಸಂಕೇತ ಹೊತ್ತಿರುತ್ತವೆ.
ಕಮರ್ಷಿಯಲ್ಸ್ — ಹೆಡ್ಜರ್‌ಗಳು. ತಮ್ಮ ನಿಜವಾದ ಕಾರ್ಯಾಚರಣೆಗಳಲ್ಲಿನ ನಿಜವಾದ ಎಕ್ಸ್‌ಪೋಶರ್ ಸರಿದೂಗಿಸಲು futures ಬಳಸುವ ವ್ಯವಹಾರಗಳು. ದೊಡ್ಡ ಸ್ಪೆಕ್ಯುಲೇಟರ್‌ಗಳು — ಕೇವಲ ಲಾಭಕ್ಕಾಗಿ ಟ್ರೇಡ್ ಮಾಡುವ ಫಂಡ್‌ಗಳು. ಸ್ಪೆಕ್ಯುಲೇಟರ್‌ಗಳನ್ನು ಗಮನಿಸುವುದೇ ಜನಸಮೂಹ ಎಲ್ಲಿ ಮುಗಿಬೀಳುತ್ತಿದೆ ಎಂದು ತೋರಿಸುತ್ತದೆ.
ಉದ್ದೇಶಗಳು ಸಂಪೂರ್ಣ ಬೇರೆಯಾಗಿರುವುದರಿಂದ ಈ ವ್ಯತ್ಯಾಸ ಮುಖ್ಯ. ಹೆಡ್ಜರ್ ಭಾರೀ short ಇರುವುದು ಭವಿಷ್ಯವಾಣಿಯಲ್ಲ; ಅದು ವ್ಯವಹಾರವನ್ನು ರಕ್ಷಿಸುತ್ತಿದೆ. ಫಂಡ್ ಭಾರೀ short ಇರುವುದು ಒಂದು ಬೆಟ್, ಮತ್ತು ಬೆಟ್‌ಗಳನ್ನು ಆತುರದಲ್ಲಿ ಬಿಚ್ಚಬಹುದು.
ಜನಸಮೂಹ ಕಿಕ್ಕಿರಿದಾಗ
ಆಸಕ್ತಿಕರ ಭಾಗ ಅತಿರೇಕಗಳು. ಸ್ಪೆಕ್ಯುಲೇಟರ್‌ಗಳು ಬಹುತೇಕ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಒಂದೇ ಬದಿಗೆ ಮುಗಿಬಿದ್ದಾಗ — ಎಲ್ಲರೂ long, ಖರೀದಿಸಲು ಯಾರೂ ಉಳಿದಿಲ್ಲ — ಟ್ರೇಡ್ ಕಿಕ್ಕಿರಿದಿದೆ.
ಕಿಕ್ಕಿರಿದ ಪೊಸಿಷನಿಂಗ್ ಒಂದು ನಿರ್ದಿಷ್ಟ, ಯಾಂತ್ರಿಕ ರೀತಿಯಲ್ಲಿ ದುರ್ಬಲ: ಕೊನೆಯ ಖರೀದಿದಾರರು ಈಗಾಗಲೇ ಒಳಗಿದ್ದರೆ, ಕೆಟ್ಟ ಸುದ್ದಿಯನ್ನು ಹೀರಿಕೊಳ್ಳಲು ಹೆಚ್ಚುವರಿ ಖರೀದಿದಾರ ಉಳಿದಿಲ್ಲ. ಸಣ್ಣ ನಕಾರಾತ್ಮಕ ಅಚ್ಚರಿಯೂ ನಿರ್ಗಮನಕ್ಕೆ ಧಾವಂತ ಹುಟ್ಟಿಸಬಹುದು, ಮತ್ತು ಎಲ್ಲರೂ ಒಂದೇ ಬಾಗಿಲಿನಿಂದ ಹೊರಡುವುದರಿಂದ ತಿರುವು ದೊಡ್ಡದಾಗುತ್ತದೆ.
ಎಲ್ಲರೂ ದೋಣಿಯ ಒಂದೇ ಬದಿಯಲ್ಲಿದ್ದಾಗ, ಅದನ್ನು ಉರುಳಿಸಲು ಹೆಚ್ಚು ಬೇಕಿಲ್ಲ.
ಅತಿರೇಕದ ಪೊಸಿಷನಿಂಗ್ ಟ್ರೇಡ್ ರಿಸ್ಕಿ ಮತ್ತು ಒಂದು-ಬದಿಯಾಗಿದೆ ಎನ್ನುತ್ತದೆ. ತಿರುವು ಈಗ ಶುರುವಾಗುತ್ತದೆ ಎನ್ನುವುದಿಲ್ಲ. ಕೇವಲ "ಎಲ್ಲರೂ long ಇದ್ದಾರೆ" ಎಂಬ ಕಾರಣಕ್ಕೆ ಏನನ್ನಾದರೂ ಮಾರುವುದು, ಕೊನೆಗೆ ಸರಿಯಾಗಿ ಆದರೆ ತಕ್ಷಣ ದಿವಾಳಿಯಾಗಲು ಒಳ್ಳೆಯ ದಾರಿ.
ನಿಧಾನ ಸಂದರ್ಭ, ಟೈಮರ್ ಅಲ್ಲ
COT ಅನ್ನು ಆರಂಭದ ಪಿಸ್ತೂಲಿಗಿಂತ ಹವಾಮಾನ ವರದಿಯಂತೆ ನೋಡಿ. ಅದು ವಾರದ್ದು, ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗಿಂತ ದಿನಗಳಷ್ಟು ಹಿಂದಿರುತ್ತದೆ, ಮತ್ತು ಜನಸಮೂಹ ಸಮಂಜಸವೆನಿಸುವುದಕ್ಕಿಂತ ತುಂಬಾ ಹೆಚ್ಚು ಕಾಲ ಕಿಕ್ಕಿರಿದೇ ಇರಬಹುದು.
ಅದು ಅದನ್ನು ಸೆಂಟಿಮೆಂಟ್ ಮತ್ತು ಸಂದರ್ಭದ ಸಾಧನವಾಗಿಸುತ್ತದೆ. ಪರಿಸರ ಹಿಗ್ಗುತ್ತಿದೆ ಎಂದು ಅದು ಹೇಳುತ್ತದೆ; ಯಾವಾಗ ಚಲಿಸಬೇಕು ಎಂದು ನಿಮ್ಮ ನಿಜವಾದ ಸೆಟಪ್ ನಿರ್ಧರಿಸುತ್ತದೆ.
ಕಚ್ಚಾ ಸಂಖ್ಯೆಯಲ್ಲ, ಇತಿಹಾಸಕ್ಕೆ ಹೋಲಿಸಿದ ಬದಲಾವಣೆ ಮತ್ತು ಅತಿರೇಕವನ್ನು ನೋಡಿ. "ಸ್ಪೆಕ್ಸ್ ಎರಡು ವರ್ಷಗಳಲ್ಲೇ ಅತಿ ಹೆಚ್ಚು net-long ಇದ್ದಾರೆ" ಎಂಬುದು ಮಾಹಿತಿ. "ಸ್ಪೆಕ್ಸ್ 180,000 ಕಾಂಟ್ರಾಕ್ಟ್‌ಗಳಷ್ಟು net-long" ಎಂಬುದು ತಾನಾಗಿಯೇ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲ.
ಏನೋ ಹಿಗ್ಗುತ್ತಿದೆ ಎಂದು COT ಪಿಸುಗುಟ್ಟುತ್ತದೆ. ಆ ಪಿಸುಮಾತಿನ ಮೇಲೆ ಯಾವಾಗ ಕ್ರಮ ಕೈಗೊಳ್ಳಬೇಕು ಎಂದು ನಿಮ್ಮ ಸೆಟಪ್ ನಿರ್ಧರಿಸುತ್ತದೆ. ⏳